12年，隨著央行先后兩次下調(diào)存準(zhǔn)率以及兩次降息，同時(shí)不斷實(shí)施逆回購(gòu)操作向市場(chǎng)投放資金，銀行理財(cái)產(chǎn)品的收益率也隨之呈現(xiàn)出逐月下降趨勢(shì)。
與此同時(shí)，自多家銀行相繼爆出前員工私賣理財(cái)產(chǎn)品之后，銀監(jiān)會(huì)近日緊急發(fā)文整治銀行代銷理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)。一時(shí)間，銀行理財(cái)產(chǎn)品引起市場(chǎng)的廣泛關(guān)注。
臨近歲末，銀行理財(cái)市場(chǎng)到底有哪些新的動(dòng)向值得投資者重視？《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者專門進(jìn)行了實(shí)地調(diào)查。
近期，在多家銀行理財(cái)領(lǐng)域相繼爆出問(wèn)題之后，銀行代銷理財(cái)產(chǎn)品的問(wèn)題再次受到各方關(guān)注。
12月14日，一份“銀監(jiān)辦發(fā)(2012)335號(hào)”的內(nèi)部特急《關(guān)于銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)代銷業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)排查的通知》下發(fā)至各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，要求各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)加強(qiáng)內(nèi)部管理，對(duì)本行代理銷售的第三方產(chǎn)品的業(yè)務(wù)流程進(jìn)行全面風(fēng)險(xiǎn)排查。
通常，理財(cái)經(jīng)理私自銷售理財(cái)產(chǎn)品可以獲得較高的傭金。但《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者走訪深圳地區(qū)多家銀行發(fā)現(xiàn)，目前銀行理財(cái)經(jīng)理比較熱衷推銷銀行自己發(fā)售的理財(cái)產(chǎn)品，而對(duì)推銷代銷產(chǎn)品趨于謹(jǐn)慎。
“最近多家銀行相繼出事之后，銀行收斂了很多。”一位銀行人士表示。
私單傭金普遍較高
一般來(lái)說(shuō)，在銀行銷售的理財(cái)產(chǎn)品一般分為兩類：包括銀行自身發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品，另外就是銀行代銷的其他機(jī)構(gòu)的理財(cái)產(chǎn)品，一般包括保險(xiǎn)、基金、信托等。
深圳地區(qū)一位股份制銀行理財(cái)經(jīng)理告訴《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者，一些新的產(chǎn)品出來(lái)之后，有的機(jī)構(gòu)就會(huì)給到銀行，讓銀行幫忙推廣。但是這類產(chǎn)品一般都需要報(bào)銀行的分行批準(zhǔn)，銀行支行機(jī)構(gòu)不能私自銷售。
一位國(guó)有大行深圳地區(qū)的理財(cái)經(jīng)理表示，不同的產(chǎn)品，銀行所收取的傭金差別還是比較大，“一般保險(xiǎn)會(huì)高些，基金則要少些。”
深圳地區(qū)一位外資行人士也表示，一般來(lái)說(shuō)，銀行代銷機(jī)構(gòu)理財(cái)產(chǎn)品，根據(jù)不同的情況收取不同的傭金，其中保險(xiǎn)可能要略高些，但是銀行收取的一般都在1%～3%之間，而理財(cái)經(jīng)理銷售理財(cái)產(chǎn)品，一般傭金則會(huì)在2‰～5‰。
不過(guò)，有的產(chǎn)品則略高一些。比如，一些保險(xiǎn)可以給到理財(cái)經(jīng)理8%左右的傭金。當(dāng)然，這些都是私下給，表面上不會(huì)有那么多。
而為了獲得更高的收益，一些銀行的理財(cái)經(jīng)理會(huì)通過(guò)和一些機(jī)構(gòu)合作，私自銷售一些理財(cái)產(chǎn)品。
深圳地區(qū)一位信托人士則表示，前兩年信托發(fā)展迅速，不排除有“飛單”的情況。他表示，一般信托能給出的傭金費(fèi)用，較高的可達(dá)到2%左右，而低一些的可能在1%～1.2%。前述國(guó)有大行人士也表示，私自銷售的理財(cái)產(chǎn)品，一般客戶經(jīng)理可以拿到1%～2%的傭金。
前述股份制銀行理財(cái)經(jīng)理表示，曾有很多的第三方機(jī)構(gòu)找他們代銷一些產(chǎn)品，并開出很高的傭金，但他們不太敢隨便做這類產(chǎn)品。
推銷代銷產(chǎn)品熱情“減淡”
《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者走訪多家銀行發(fā)現(xiàn)，目前各家銀行對(duì)推銷代銷的理財(cái)產(chǎn)品并不是很熱情，而推銷得更多的還是銀行自己發(fā)行的一些短期理財(cái)產(chǎn)品。如果有人咨詢長(zhǎng)期產(chǎn)品，理財(cái)經(jīng)理則會(huì)推一些長(zhǎng)期定存產(chǎn)品或一些保險(xiǎn)品種供投資者選擇。
一位國(guó)有大行理財(cái)經(jīng)理表示，目前該行主要是銷售一些短期理財(cái)產(chǎn)品。其中，90天理財(cái)產(chǎn)品收益率在4.3%左右，一般5萬(wàn)起。
而當(dāng)記者問(wèn)到是否有代銷產(chǎn)品時(shí)，另外一位國(guó)有行理財(cái)經(jīng)理則表示，（如果想）購(gòu)買這類產(chǎn)品，需要客戶在柜臺(tái)做一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)，他還同時(shí)強(qiáng)調(diào)這類產(chǎn)品不能完全保證收益。
前述股份制銀行理財(cái)經(jīng)理表示，他們目前一般代銷的都是一些基金和（券商）集合理財(cái)產(chǎn)品。“如果是基金的話，一般債券型基金要相對(duì)穩(wěn)定一些，但是股票型基金的風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高，具體還要看客戶的風(fēng)險(xiǎn)偏好。”
前述外資行人士表示，一些網(wǎng)點(diǎn)較多的銀行，比如國(guó)有四大行，其代銷的理財(cái)產(chǎn)品會(huì)多一些，有的一家銀行就代銷了幾十家保險(xiǎn)公司的產(chǎn)品，但是“現(xiàn)在應(yīng)該收斂了很多。”